Erinevus indeksifondide ja investeerimisfondide vahel
Kas olete kunagi mõelnud sellistesse fondidesse investeerimisse nagu indeksfond ja ETF? Kuna mõlemad on ühisinvesteerimisvahendid, satuvad enamik inimesi segadusse kahel investeerimisvahendil. Fondid jaotatakse tavaliselt kahte tüüpi, indeksfondideks ja investeerimisfondideks. Neid mõlemaid kasutatakse fondi põhieesmärgi tähistamiseks. Sellegipoolest ei ole need samad selles mõttes, et börsil kaubeldav fond (st ETF) on teatud tüüpi indeksifond, mis on väärtpaberite või aktsiate korv, millega börsil kaubeldakse. Kuid indeksifond on teiselt poolt omamoodi investeerimisfond, mis püüab jälgida mis tahes konkreetse indeksi tootlust.
Indeksifondid võivad olla ETF-id (st börsil kaubeldavad fondid) või indeksit jälitavad investeerimisfondid, näiteks S&P 500 indeks. Mõistega investeerimisfondid viidatakse tavaliselt fondidele, mida hallatakse aktiivselt ja mis võtavad tööle aktsiate korjajaid eesmärgiga võita aktsiaturu tulemuslikkust.
Indeksifondide fondi eelised investeerimisfondide ees on
- Nad ei nõua sularaha hoidmist
- Neil puuduvad minimaalsed ostukriteeriumid nagu investeerimisfondides,
- Need on üldiselt likviidsemad ja madala hinnaga kui investeerimisfondid
- Mõnel ETF-i fondil on maksusoodustus kui avatud fondidel.
Kuigi ka miinuseid on vähe
- Indeksifondiga kaubeldakse kogu päeva jooksul ja seetõttu teostatakse hinnamanipulatsioone.
- Neid mõjutavad ka turu volatiilsused.
- Oma kapitalikasumi ja dividende saab investeerida investeerimisfondidesse, samas kui indeksifondis pakutakse sama
Võrdlus indeksifondide ja investeerimisfondide vahel (infograafika)
Allpool on toodud 9 peamist erinevust indeksifondide ja investeerimisfondide vahel 
Peamised erinevused indeksifondide ja investeerimisfondide vahel
Mõlemad indeksifondid vs investeerimisfondid on turul populaarsed valikud; arutagem mõnda peamist erinevust indeksifondide ja investeerimisfondide vahel.
- Indeksifondid on määratletud kui fondid, mis jälgivad väärtpaberituru indeksit ja millega kaubeldakse nagu tavaliste väärtpaberite või aktsiatega. Indeksifond on teatud tüüpi investeerimisvahend, mis jälgib võrdlusindeksi indeksi tulemuslikkust.
- Indeksifondidega kaubeldakse tunnustatud börsil. Teisest küljest ei saa otseinvesteeringuid indeksifondi teha. Kuid võite osta ETF-i ja investeerimisfondi, mida saab osta korrapäraste ajavahemike järel süstemaatilise investeerimiskava (st SIP) kaudu või ühekordse sissemaksega.
- Indeksifondidel on hind ja nendega kaubeldakse kogu päeva vältel. Fondide poole pealt hinnatakse investeerimisfondid NAV-i, mis määratakse kindlaks kauplemispäeva lõpus.
- Indeksi fondi hinnakujundus põhineb väärtpaberite pakkumisel ja nõudmisel kapitaliturul. Vastupidi, investeerimisfondi hinnatakse selle alusvara puhasväärtuse (st NAV) järgi.
- Ainult indeksfondides tehakse käsitsikorraldusi, mis tähendab, et ostutellimuse esitamiseks peate sisse logima, samas kui investeerimisfondi puhul saab automatiseerida oma investeeringut süstemaatilise investeerimiskava kaudu, andes pangale alalisi juhiseid.
- Indeksifondide likviidsus ja paindlikkus on suhteliselt kõrgemad kui investeerimisfondides.
- Indeksifondide nagu ETF kauplemistasud on kõrged. Vastupidiselt indeksifondile puuduvad investeerimisfondide puhul kauplemistasud või need on madalad.
Indeksifondid vs investeerimisfondide võrdlustabel
Allpool on 9 kõige kõrgemat võrdlust indeksifondide ja investeerimisfondide vahel
| Indeksifondide ja investeerimisfondide võrdlemise alus |
Indeksi fondid |
Investeerimisfondid |
| Põhimõiste | Indeksifond on omamoodi investeerimisfond, mis üritab paljuneda ja püüab saavutada kindla etalonturu indeksi, mida nimetatakse indeksifondiks, tulemuslikkust. | Investeerimisfondid on sellised investeerimisfondid, mis investeerivad väärtpaberitesse või aktsiate korvidesse, millega kaubeldakse börsil. |
| Üldine investeeringu liik
Strateegia | Indeksifondid järgivad üldiselt passiivset lähenemisviisi. | Teiste investeerimisfondid järgivad aktiivset investeerimispõhimõtet, kus investeeringute haldur üritab saavutada alfa. |
| Objektiivne | Indeksifondide peamine eesmärk on jälgida indeksi tootlust enne tasusid. | Investeerimisfondi peamine eesmärk on võita indeksitulu pärast selle tasusid. |
| Aastane kulude suhe | Indeksifondide aastane kulu suhe on üldiselt väga madal. | Investeerimisfondide aastane kulusuhe on üldiselt kõrge, kuna leidub aktiivset haldurit, kes soovib turutootluse ületada. |
| Näited | Vanguard 500 Index Fund ETF (NYSEMKT: VOO) on omamoodi indeksifond. | DSP Blackrock keskmise kapitalisatsiooniga fond on teatud tüüpi investeerimisfond, mis üritab ületada keskmise kapitalisatsiooniga indeksi tootlust. |
| Kauplemistunnid | ETF-idega (indeksifondid) saab kaubelda kogu päeva jooksul nagu börsil | Investeerimisfondide korral saab päeva lõpu puhasväärtuse arvutada ja siis saab selle selle puhasväärtusega osta. |
| Ostu metoodika | ETF tuleb osta börsidel. | Osakud saab osta korrapäraste ajavahemike tagant SIP-i või ühekordse makse kaudu. |
| Hinna alus | Hinna aluseks on väärtpaberite nõudluse ja pakkumise pakkumine aktsiaturul. | Hinna aluseks on NAV. |
| Kauplemistasud | ETF-i kauplemistasud on üldiselt kõrged | Investeerimisfondides saab kaubelda madala kauplemistasuga. |
Järeldus
Nagu aktsiad ja suletud investeerimisfondid, kaubeldakse ka indeksifondidega regulaarsetel börsidel ja need luuakse kindla eesmärgi või eesmärgi nimel. Näiteks võivad ETF-i (indeksifondi tüüp) komponendid korrata ja proovida kajastada laiema aktsiaindeksi, näiteks S&P 500 (üks suurimaid aktsiaindekseid maailmas) või sellise kauba nagu liitium toimivust. Kuna ETF-idega või öeldakse, et indeksifondidega kaubeldakse tavapärastel börsidel, muutuvad nende väärtused reaalajas kogu perioodi jooksul kauplemispäeval, vaatamata nende netovara väärtusele.
Investeerimisfond on omamoodi fond, mis ühendab sadade või tuhandete investorite väärtpabereid, mis hõlmavad võlakirju, aktsiaid, CD-sid, rahaturufonde ja palju teisi. Kõigil ülalnimetatud investeerimisfondidel on konkreetne eesmärk või eesmärgid, näiteks võivad nad keskenduda kindlale majandusharule või sektorile või tekitavad eelnevalt kindlaksmääratud sissetuleku või tootluse.
Soovitatavad artiklid
See on juhend indeksfondide ja investeerimisfondide vahelise suurima erinevuse kohta. Siin käsitleme ka indeksifondide vs investeerimisfondide peamisi erinevusi infograafikaga ja võrdlustabelit. Lisateabe saamiseks võite vaadata ka järgmisi artikleid
- Riskifond vs investeerimisfond - parim võrdlus
- ETF vs indeksifondid - erinevused
- Positiivne majandus vs normatiivne majandus
- Laenude ja ettemaksete võrdlus